SSOとUPRO:レバレッジド・アメリカのエクイティETFの比較|

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Anonim

米国株式市場のパフォーマンスを測定するためのスタンダード・アンド・プアーズ500(S&P500)指数が主なベンチマーク指数とみなされている。この指標は1923年に少数の株式で形成され、1957年にスタンダード・データがスタンダード・アンド・プアーズを形成するためにPoor's Publishingと合併して500株に成長しました。この指数は、スタンダード・アンド・プアーズ委員会が決定した経済を代表する上場企業のうち、約500社を保有しています。最近、S&P500の5年間の業績は12. 18%、YTDの業績は3年ぶりの高水準であった。 S&P500指数について非常に強気な投資家は、ポートフォリオにレバレッジドインデックス為替ファンド(ETF)の株式を追加することを検討する可能性があります。以下は、2つのレバレッジドS&P 500 ETFの比較です。

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ProShares Ultra S&P 500 ProShares ULTRA S&P 500(NYSEARCA:SSO

SSOProShs Ultr S&P102。30 + 0.12% ハイストック4. 2. 6 >)は、S&P 500の1日のパフォーマンスを200%複製することを目指すダブルレバレッジETFです。 2006年6月19日に設立されたSSOは、設立以来、平均年収8.02%を達成しています。レバレッジドETFとして、過度のボラティリティは複合効果のために業績に悪影響を与える可能性があることに留意する必要があります。 SSOは、S&P 500の1日のパフォーマンスを2倍にするように設計されており、翌日から再開するようにリセットされます。 SSOの資産は1,920億ドルで、事業費率は89%です。これは504株を保有し、2016年3月31日現在、2.8倍の価格対収益率(P / E)で2.8倍の価格対価(P / B)で取引しています。 SSOファンドは、S&P500と同一の持分を保有しています。ファンドの上位5社は、アップル・インク(NASDAQ:AAPL AAPLApple Inc174.59 + 1.21% Microsoft Corporation(NASDAQ:MSFT

MSFTMicrosoft Corp84.23 +0.11%

Highstock 4. 2. 6 で作成)、Exxon Mobil Corporation Johnson&Johnson(ニューヨーク証券取引所:JNJ:JNJJohnson&Johnson140,11 + 0)は、ハイストック(Highstock)4. 2. 6(999)で製造されたゼネラル・エレクトリック・カンパニー(General Electric Company)(ニューヨーク証券取引所:GE 999GEGeneral Electric Co20.14-0.03% )。ファンドの3年間の業績は、S&P500の12.90%に対し、36%であった.1年の業績は1.97%であり、S&P500の業績は3.18%であった。 YTDの業績は、2016年4月19日現在、S&P500の3.46%に対し、5.62%でした。日次平均取引量は4です。8600万株。 SSOは短期から中期の持ち株期間を持つ強気な投資家に最適です。 <! ProShares UltraPro S&P 500(ニューヨーク証券取引所:UPRO UPROPSh UPr S&P500126。64 + 0.29% Highstock 4. 2. 6で作成) )は、S&P 500の1日のパフォーマンスを300%複製することを目指す3連レバレッジETFです。 UPROはS&P 500と同じ会社を保有しており、事業費率は0.95%です。 2009年6月23日に設立されたUPROは、設立以来39. 68%を返しています。配合からの悪影響は、SSOよりUPROにおいてより顕著である。これは、2016年4月19日現在、SSOの1.97%、S&P500の3. 18%と比較して、1年の実績が1. 08%であることからも証明されています。激しい市場時代にパフォーマンスを蝕む可能性がある剣。最大の影響は、6か月を超えて保有された場合に発生します。 UPROの3ヶ月間のパフォーマンスは37.9%であり、S&P500の12.32%であり、これは300%のパフォーマンス改善の目標と一致しています。 S&P500の8.49%に対し、6月の業績は21.38%に低下し始めている.YTDの業績はS&P500の3.46%に対して7.8%である。ボラティリティが不可避的に現れるため、価格低下の形態が大きくなる。したがって、UPROの理想的な保持時間は、設計された1日から6ヶ月未満までの範囲である。 6ヶ月以上の保有期間は、レバレッジの有効性が低下するだけでなく、実際には逆戻りすることを示しています。 1日平均取引量は390万株です。 UPROは、非常に強気な投資家にとっては、短期間の保有期間に最適です。