あなたは、GRATとしてよりよく知られている、譲渡人保有年金信託に精通していませんか？この特定の投機的な不動産計画ツールが疑わしい未来を抱いていることを考えると、それは現在悪いことではないかもしれません。いずれにしても、GRATに向けて顧客を誘導する財務アドバイザーは、適切な水準の資産を保有する顧客に対してのみ、慎重な視野でそうすべきです。

<！一言で言えば、GRATは、裕福な個人（譲与者）が、伝統的な連邦財産と贈与税の負債を迂回しながら、家族に多額の金銭を移転させる取消不能な信託である現在40％である。その名の通り、付与者、典型的には家族の家長は、年次年金の支払いを一定の年数で取得する権利を保持しており、GRATの残りの資産は、付与者の選択の受益者に分配される。 （詳細は、

財務アドバイザーの財産計画のヒント

を参照してください。） <！ GRATが成功するためには、信託の開始時に宣言された数字である「7520金利」と呼ばれるハードルを上回る投資が必要です。内国歳入庁によって毎月計算された7520年の税率は、3年から9年の財務省債のオークションにリンクしています。たとえば、2015年11月、7520レートは2％でした。したがって、家長が7％を支払う高利回りの債券のポートフォリオを持つ場合、最終的な収益と7520の数字の差は5％になります。これは、次世代家族の税金を免除した純利益です。そして今日の7520年の数字が歴史的な最低水準に達したことで、GRATsは後発の魅力的な移送手段となりました。しかし、7520レートが上昇すると、1989年に12％近くの過去最高を記録したように変化する可能性があります。このため、財務アドバイザーは、裕福な顧客に対して、振り子が逆に振る前にGRATをすぐにロックすることを奨励しています。 <！ - 3 - >

しかし、7520を除いて、明らかに株式やファンドの投資は2％の水準を下回り、次の世代は何も残さない。このため、裕福な人は、複数のGRATに分散されていることが多く、投機的な投資によって確実に勝者が引きずられないようにします。 （詳細については、

クライアント継承の処理に関するヒント

を参照してください。）

年金の計算 月額、四半期または半年ごとに支払うことができる年金の額を信頼のプロパティの固定割合。規則により、GRATの期間にわたって年金の支払い額は増加するが、前年度の支払額の120％を超えない。年金の支払いは、GRATの課税年度またはGRATの記念日のいずれかに基づいています。後者の場合は、信託の開始日の記念日の後105日以内に支払いを行わなければなりません。 距離を行く

GRATには重要な考慮が必要です。車を運転するためには、GRATの条項を守らなければならないので、健全な助成を受けなければならない助成者だけが急降下するべきです。グラントが成熟する前に譲許者が死亡した場合、富移転イニシアチブは煙の中に浮かび上がる。 （詳細は、

クライアントが継承を継承するためのヒント

を参照してください。）

現在、政府規制はGRATを最低2年間保留しています。その結果、付与者は、この法律を回避するために2年連続のGRATを設定することがよくあります。しかし、変化が進行中である可能性があります。オバマ政権が国の税収を引き上げる努力のために、現在の2年間の最低10年間を増強することによって、GRATの不動産削減ツールとしての効果を最小限に抑えることを目的とした様々な予算提案がなされている。これは、信託の存続期間中に譲渡人が死亡する可能性を高め、その結果資産を課税対象土地に戻すことになります。さらに、オバマ政権は、「除外された」GRATを排除することを提案している。これは、グラントの留保持分が信託に移転された資産の市場価値と同様に評価されるGRATを指す。そして、彼らの予測される成長は7520によって指示され、それによって課税可能な贈り物をほとんどゼロに減らします。 （超裕福な顧客から学ぶことができるもの 参照） 結論

現在7520の金利が歴史的な安値に近づいていることから、障壁GRATは受益者が回収するためにはっきりしなければならない彼らの現金は現在のところ有利であり、この機器は世代間の金銭移転の魅力的な方法となっています。しかし、最高の状況下でさえ、GRATsは誰のためでもありません。これは、留保された年金以外では、GRATの駐車資産は、それらの支配権を取消不能に譲り渡すことを意味するためです。これは、重要な純資産を持つ人々だけが、資産を次世代に贈るこの方法を検討すべきであることを意味します。規制の変更や7520年の金利上昇の潜在的可能性と相まって、GRATsの利点は低下する可能性があるため、最適な利用のための窓口が減少する可能性があります。 （詳細は、以下を参照してください： ハイネットワース不動産計画のクイックガイド ）