年金は、投資家または年金受給者と保険会社との間の契約です。あなたは後の人生で保証された収入の流れと引き換えに、年金に資金を拠出します。あなたが年金に資金を供給している間、支払いが始まるまでの期間は、累積段階と呼ばれます。年金から支払いを受け取ると、あなたは年金化の段階に入っています。

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年金には、固定年金と変動年金の2種類があります。固定年金は経済指標や市場指数に結びついていないため、株式市場の変動に関係なく保証された収益率を提供します。ミューチュアルファンドやその他の市場ベースの証券に結びついている変動型年金は、固定年金よりも成長の可能性が高いことが多い。

変額年金はどのくらい安全ですか？

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変額年金は、繰延退職勘定であり、支払いを受け取るまで資金収入に対して税金を支払う必要はありません。変額年金では、一括払いし、保険者はその利益を実現するためにその金額をあなたのために投資します。退職後、年金の支払い金額は、基礎となる年金の投資の実績によって決定されます。

<！変額年金にはある程度のリスクがあるため、多くの投資家は投資が危険であると心配しています。おそらく、それが変額年金の売上高が減少している理由です - 実際、売上高は137ドルにまで下がりました。被保険者退職者協会によると、2014年には90億人で、前年度から3.4％減少しました。

しかし、多くの保険会社は、ヘッジを通じて株式市場の変動年金リスクを軽減することができました。これらの投資を規制し、保護する変額年金保険を中心に構築された多くの保障措置もあります。 （これについてもっと読むには、

可変年金は安全ですか？） 支払いの段階が始まると退職後に変額年金がどのように機能するかを示します。

早期撤退罰金

変額繰延年金から59½才になる前に払い戻すと、罰金がかかります。さらに、IRSは早期引出しに10％の連邦税罰金を科す可能性があります。ただし、変額年金契約によっては、保険会社に課せられたペナルティを支払うことなく、累積段階中に特定の金額を引き出すことができます。指定額を超える引出しをした場合、引渡し料を支払わなければならない可能性があります。

支払い金額

59½に達して配当を受ける準備ができたら、収入の支払いを受けることを選択することができます（年金化と呼ばれます）。または一括払いを受け取るか、体系的に引き出しを行うことができます。

所得の支払いを受けることを選択した場合、各支払いの額は、あなたのお金が配分される投資のパフォーマンスによって異なります。支払いを受け取ると、投資の未分配部分は引き続き複合化され、課税延期されます。一部の変動年金には、保険会社が基礎投資の実際の業績に関係なく金額の返還を保証する規定が含まれている。しかし、通常、これらの給付には追加料金がかかります。

保証死亡率

変動型年金には通常、死亡給付が保証されています。つまり、年金受給を開始する前に死亡した場合、指定受益者は、投資した額または最新の保険証券の契約額のいずれか高い額に等しい死亡給付金額を受け取ることになります。

年金開始日

変額年金に加入するときは、給与支払いを開始する年金開始日を選択します。多くの保険会社は、契約に応じて、通常85歳から95歳までの支払いを開始しなければならない年齢を制限することに注意することが重要です。

この年齢では、「強制年金化」と呼ばれる支払いオプションを選択する必要があります。 "あなたの契約によっては、強制的に年金を支払うと、あなたの保険契約の死亡給付が取り消される可能性があります。

税金の引き受け

このタイプの年金は課税繰延勘定であるため、支払いを受け取るまでは税金を支払う必要はありません。言い換えれば、変額年金のあなたの拠出額と収入は、あなたが資金を利用する準備が整うまで、免税されます。

年金から支払いを受け取ると、その所得に対して税金を支払わなければなりません。ただし、退職後はおそらく税率を引き下げることになるので、給与を受け取ったときの収入よりも大幅に低い税金を支払うことになります。最終的には、これはあなたの投資に対するさらに高い税引後利益を提供します。

結論

401（k）とIRAsへの寄付を最大限に活用した場合、変額年金は退職貯蓄の優れた補足物となります。退職後の変額年金の仕組みは、契約や基盤となる投資によって大きく変わります。変額年金に投資するか、そこから資金を引き出すことを選択する前に、財務アドバイザーまたは税務専門家に相談してください。

詳細については、

年金の概要：変動年金、変動年金：良い退職金の投資を参照してください。

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