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生命保険会社は厳しい環境に直面しています。変動型年金を売却する者は、新しく洗練された投資戦略を交代して利用することによって、株式市場におけるリスクを軽減することができました。変額年金の所有者を保護するための保護手段も用意されています。

年金の基礎

多くの投資家は定期的な給与停止や投資家の退職後も安定した収入を得ることができるため、年金を優先します。年金は、本質的に、個人と彼の生命保険会社との間に結ばれた契約であり、一定期間にわたり一連の拠出金に対して一生の収入を保証します。

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個人が変動年金を購入すると、彼の拠出金はサブ口座に投資されます。これらの投資はミューチュアルファンドに類似しており、提供されるペイアウトストリームは、選択された投資が市場でどの程度うまく機能するかによって決まります。

個人は、最低限の払戻金を保証した変額年金を購入することにより、下振れリスクを軽減することができます。これは、退職時の最低払い戻しと、サブ口座の価値が上昇する場合の追加収益を約束します。そのような年金の購入は、苦労している保険会社にとって最大の問題となっています。投資が保証されたリターンをカバーするのに十分に機能しない場合、保険会社は保険契約者の約束を果たすために会社の積立金を使うことを余儀なくされます。しかし、変額年金を発行するほとんどの企業は、損失を相殺するためにヘッジすることができました。

<！変額年金の安全性

生命保険と同様に、変額年金には消費者の損失を防ぐためのいくつかの保護層が設けられています。年金を売却する企業は、州の保険法によって規制されており、損失のバランスをとるための相当額の現金を留保しなければなりません。全50州、コロンビア特別区およびプエルトリコは、会社が購入契約をカバーできない場合、または会社が破産した場合に年金所有者を保護する保証基金を維持しています。 $ 100,000と$ 500,000の間のほとんどの年金給付は保護されています。

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変動年金には追加の保護があります。変額年金は有価証券とみなされるため、米国証券取引委員会（SEC）および金融産業規制当局（FINRA）によって規制されています。

保護は一般的に2つの異なる情報源に由来します。個人が変動年金を支払う支払いは、株式およびミューチュアルファンドのサブ口座に割り当てられます。これらは、保険者の別の口座に保管されています。この口座のすべての資産は、保険会社の債権者から絶縁されています。一部の州では、これらの資産は購入者の債権者からも保護されています。先に述べたように、もう一つの保護手段は保険会社です。購入時に行われた保証を履行するために、破産の場合の保険者と州の両方による資金が設定されている。