Robo-Advisorsはここ数年、財務の見出しに登場しています。多くの人は、投資や財務に関する助言を提供するビジネスを頭の中に変えるだろうと考えていました - 彼らはまさにそう考えていたかもしれません。金融業界の勇敢な人たちがロボ・ウォーターをどのように牽引しているかを見てみましょう。

今年、巨額のマネーマネジャーBlackRock（BLK）がロボアドバイザーのFutureAdvisorを買収した。主な目的は、FutureAdvisorのテクノロジーとそのプラットフォームであり、ビジネスモデルやクライアントベースよりもそうであったようです。 BlackRockは、取得したテクノロジを使用して従来のファイナンシャル・アドバイザーにロールアウトする予定であり、プロセスでより多くの資産を獲得することを望んでいると述べています。

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バンガードのハイブリッド・ロボ・アドバイザーも広く成功しています。このサービスは、人事顧問とロボ技術を組み合わせています。

そして最近、ロボ業界の先駆者であるファイナンシャル・エンジン（FNGN FNGNFinancial Engines Inc.28.200 + 5. 26％ Highstock 4. 2. 6 で創設された）ファンドストアは、財務顧問と数多くのレンガやモルタルの拠点を保有しています。 （関連する読書については、以下を参照してください： Robo-Advisorsが401（k）市場に参入しました。 ）

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潜在的なゲームチェンジャー

Financial Enginesは401（k）プランの提供者から提供されるロボサービスです。計画参加者は、計画のサイトを通じてオンラインになり、データを入力してアドバイスを受け取ります。無料から有料までさまざまなバージョンのサービスが提供されています。 Financial Enginesは、9月に、追加の人事アドバイザーを追加して、顧客企業の401（k）プラン参加者が金銭的プランナーへのアクセスを増やすことができるようにし、現実の人とマネーマネジメントの問題について話し合うことを発表しました。このサービスには追加料金はかかりません。

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ファイナンシャル・エンジンズのミューチュアル・ファンド・ストアの買収により、125の小売店舗と300のファイナンシャル・アドバイザーが$ 9と一緒にFinancial Enginesの傘に連れて行きます。管理下の資産は80億ドルです。 Investment Newsの記事によれば、 は、Mutual Fund Storeの所在地と、Financial Enginesの401（k）の顧客がどこにあるかが約50％重複しています。 2016年初頭に契約が締結されると、Mutual Fund Storeはその名前をFinancial Enginesに変更します。

この買収は、ロボ・アドバイザー・レルムだけでなく、財政的助言の世界でも、本当のゲーム・チェンジャーになる可能性があります。理由は次のとおりです。

Financial Enginesは、全国の多くの主要雇用者の計画に401（k）の多数の参加者を務めています。ミューチュアル・ファンド・ストアの店頭とその顧問の買収により、既存の401（k）制度の参加者に対面するための追加の店舗がファイナンシャル・エンジンに提供されます。そのような大規模なパーソナライズされたサービスは、競合他社の多くに脚光を浴びせます。 （詳細については、 Schwabがなぜロボアドバイザーを雇ったのか を参照してください）

Financial Enginesは、報酬のみの登録投資アドバイザー（RIA）で、クライアント。 Mutual Fund Storeは保険会社を所有していますが、RIAです。これらの2社の結婚は、自然な401（k）ロールオーバ市場を活用し、検討中の信託基準案に準拠する立場に置かれています。この場合、合併された会社の401（k）参加者のアドバイザリー側は、本当に複合エンティティのMutual Fund Storeへのロールオーバービジネスを推進するエンジンとなり得る。

ハイブリッドモデルへの移行バンガードのパーソナルアドバイザサービスは広く成功を収めており、低コストの自動化されたロボ技術と、人事アドバイザーによるライブアドバイスへのアクセスが求められています。ヴァンガードのロボサービスは、私の意見では、ヴァンガード名のために成功しています。ファイナンシャル・エンジンやミューチュアル・ファンド・ストアは、それ自体で、または組み合わせても、そのような種類の名前認識を持っていないので、それらがビジネスをどのようにして複合エンティティに動かすか見ることは興味深いでしょう。

1つの方法は、401（k）の参加者が退職金制度のためにFinancial Enginesサービスを利用することです。今日、参加者が、雇用主の切り替えや解雇または退職のために、金融エンジンがサービスを提供するプランに関連付けられなくなったとき、その企業はその参加者から収入を失う。生きている顧問との物理的な場所を介してこれらの参加者により永続的な結び付きを形成する能力は、金融エンジンのためのまったく新しい潜在的収入源を提示する。

これには、課税勘定やIRAなどの401（k）計画外のすべての資産に及ぶ参加者との関係が含まれます。ファイナンシャル・エンジンはすでに、オプションの長寿年金を伴う退職所得サービスを提供しています。そのサービスの一部は、参加者の全体的な資産を考慮に入れます。 （詳細は以下を参照してください：

ロボアドバイザーがあなたに合っていますか？ ） ミューチュアルファンドストアを取得すると、アクセスが簡単になり、個人的なアドバイスを提供していますが、すでにMutual Fund Storeが提供している製品とサービスは、Financial Enginesのアドバイスモデルに統合することができます。

将来の市場

ここで興味深いのは、フィナンシャル・エンジンがフィナンシャル・エンジンをフィナンシャル・エンジンと競合させることですロールオーバを行う（そして、おそらく401（k）以外のビジネスを得ようとしている）。

Financial Enginesは、経済学者の元老賞を受賞したWilliam Sharpeによって1996年に設立されました。資産配分と投資への会社のアプローチは、常に少しの機関だった。両社とも手数料無料ですが、ミューチュアルファンドストアは小売アドバイザーであり、保険子会社もあります。

ファイナンシャル・エンジンは、ブリック・アンド・モルタル・ファイナンシャル・アドバイザーを買収するロボ・アドバイザーであるという点でユニークではあるが、今後さらに多くの取引が見込まれる。また、独自のロビー・サービスを構築する伝統的なアドバイザーもいます。ウェルスマネジメントの最高経営責任者であるモルガン・スタンレー（MS

MSMorgan Stanley50.14 + 0.24％ ）は、最近、ロボ・サービスが彼の会社のために働いていると示唆した。 結論 ロビーアドバイザーの人気のおかげで、金融アドバイスの世界の仕組みが大きく変わっています。金融機関との取引は、デジタル金融サービスの先駆者の1人を小売店舗に即座に持ち込み、大小両方の競合企業と競合する意味のある力になる可能性があります。今回の提携は、金融サービス業界の将来に向けたもう1つの決定的なステップであり、技術と人財務アドバイザーを統合する企業が増えています。 （関連する解説については、

Debunking Robo-Advisor Myths。

を参照）